Marc Faber, Redder in Nood

Als je het allemaal niet meer weet tik je in google 'Marc Faber' en zoek je naar zijn laatste video's. Marc Faber is een icoon in de wereld van beleggen. Zijn voorspellingen zijn gewoon zeer geregeld correct en als hij ernaast zit is de schade meestal beperkt. Er zit ook een ondertoon van plezier in zijn woorden. Hij doet je lachen, want hij heeft plezier met de markten. Het is alsof hij erboven staat.

Zilver, Een Buitenkansje?

Er wordt altijd over goud gesproken maar hoe zit het met zilver? Eerst de prijs, zilver kost vandaag 330 euro per kilo, goud kost 23.500 euro per kilo. Zilver is dus 70 keer goedkoper als goud, de ratio is dus 70. Hier zie je hoe het de laatste 300 jaar gesteld is met die ratio:

Staatsobligaties BOOM of BUST?

Wat verontrustend is om zien is dat in deze onzekere tijden vele mensen vluchten naar overheidsobligaties omdat dit 'het veiligste' zou zijn. Toegegeven, zij die in 2008 in overheidsobligaties zaten van stevige overheden hebben zeer goed geboerd. Straffer nog, hoe langer je obligatie loopt hoe meer winst je had gemaakt. Hoe werkt dit?

Correctie of nieuw tijdperk?

2008 gaat de geschiedenis in van het slechtste jaar sinds de crash van 1929. De vraag is dus, is dit een gewone serieuze correctie en gaat de inflatie trend van voor 2008 in ergere mate verder of is dit een nieuw tijdperk, en komen er nu vele jaren van deflatie? Dit is een heel belangrijk iets want het heeft een grote invloed op uw portefeuille.

Huis kopen of huis huren?

Dat Belgen een baksteen in hun maag hebben is nog steeds te merken bij elke conversatie. Zelfs vandaag de dag hopen ze nog dat het wel zo erg niet zal zijn in België want België is Amerika niet! Dit welles nietes spelletje heeft niet veel zin. Het volstaat te berekenen wat je rendement zal zijn uitgaande van verschillende scenario's om een beslissing te nemen.

De Helden van 2008

Tijdens grote correcties of wanneer markten een nieuwe richting uitgaan wordt het kaf van het koren gescheiden. Zodus welke goeroe's hebben deze slachting zien aankomen, hebben hun juist gepositioneerd en hun klanten degelijk beschermd?

Resultaten Mijn Portefeuille 2009 & 2008

(meer up to date resultaten 2012 tot 2006 zie mijn portefeuille)

Het totaalrendement van mijn portefeuille voor 2009 is +14%. Ik ben er dus in geslaagd het verlies van -10% in 2008 volledig te neutraliseren, wat goed is gezien 2008 de grootste beurscrash in 80 jaar was. Echter, indien ik een Permanente Portefeuille zou gehad hebben in 2008 was mijn verlies slechts -2% geweest en had ik ook een winst van +13% in 2009, wat toch beter was.


Mijn portefeuille begin 2009 bestond uit:

• 35% edele metalen (waarvan 18% zilver en 17% goud)
• 9% aandelen
• 56% cash

Zilver is van januari 2009 tot maart 2009 met een krachtige 25% terug gestegen waarop mijn zilver terug 23% van mijn portefeuille uitmaakte. In maart heb ik een groot deel verkocht zodat ik slechts 10% zilver overhield. Dat verkocht zilver heeft me +3,75% rendement gegeven voor 2009.

De resterende 10% zilver die ik niet verkocht heb is verder blijven stijgen en heeft nu een 40% winst voor het jaar. Die 10% zilver heeft dus vandaag +4% rendement opgeleverd voor de portefeuille. De 16% goud is dit jaar tot vandaag gestegen met 12% en heeft +2% rendement opgeleverd aan de portefeuille.

De 9% aandelen waren in mei gestegen met 30% voor het jaar en ik heb ze dan ook van de hand gedaan ter voorbereiding van mijn permanente portefeuille (het waren allemaal goudmijnaandelen in een beheerd fonds en moet index fonds hebben). Die aandelen hebben me nog +2,5% opgeleverd voor de portefeuille.

Mijn rendement tot 25 september 2009 is dus +12%

Vanaf 25 september had ik een permanente portefeuille en een oorlogskas. Het rendement was voor oktober, november en december +2% wat het totaal op +14% brengt voor 2009.

Resultaten Portefeuille in rampjaar 2008:

Mijn portefeuille in 2008 bestond uit

• 40% edele metalen (15% goud, 25% zilver)
• 15% aandelen
• 45% cash

De 15% goud is 10% gestegen in 2008 waardoor de portefeuille +1,5% wint.
De 25% zilver is 25% gedaald in 2008 waardoor de portefeuille -6,25% verliest.
De 15% aandelen zijn 40% gedaald in 2008 waardoor de portefeuille -6% verliest.
Op de 45% cash had ik nauwelijks interesten omdat ik vooral in biljetten zat gezien ik spaarrekeningen niet vertrouw. De cash heeft een 2% interest opgeleverd waardoor de portefeuille +0.75% wint.


Mijn verlies was dus -10% voor 2008 en kwam door de aandelen en het fysieke zilver.

-10% voor 2008 was een resultaat waar ik toch tevreden over was. In het artikel hyperinflatie = hyperillussie kan je lezen welke zottigheden ik dankzij de nodige voorzichtigheid en een portie geluk niet gekocht had.

Wel besef ik nu dat mijn portefeuille zeer speculatief was. Dit omdat ik wedde op een bepaald scenario. Ik had nauwelijks aandelen omdat ik geloofde dat dit te gevaarlijk was, deze gok bleek juist. Ik had geen staatsobligaties omdat ik dacht dat er inflatie kwam, dit bleek een foute gok te zijn.